Perder una oportunidad por falta de capital suele costar más que fondearte a tiempo.
Estima el beneficio incremental de la oportunidad y compáralo contra el costo de fondeo.
Suma costos evitables/perdidos (descuentos, penalizaciones, horas ociosas, reputación).
Si beneficio incremental + costos evitables > costo de fondeo, conviene fondearte.
Ten lista tu “línea de reacción”: datos, escenarios y responsables para decidir en horas.

¿Qué es el costo de oportunidad en liquidez empresarial? 💡

Idea clave: es el beneficio que dejas ir por no fondearte cuando aparece una oportunidad.

Dónde suele aparecer en PyMEs:

Casos típicos (cualitativos) 📌

Comercio: no compras lote con descuento → margen menor y rotación más lenta.
Manufactura: sin insumo clave → rechazas pedido o entregas tarde.
Servicios: no cubres pico de personal → incumples el Acuerdo de Nivel de Servicio (SLA, por sus siglas en inglés) y dañas reputación.

Marco simple para estimarlo (paso a paso) 🧮

1) Define la oportunidad concreta 🔎

Tipo: pedido adicional, descuento por pronto pago, lote de inventario oportuno, proyecto urgente.
Resultado: unidades potenciales y tipo de beneficio (margen, descuento, evitar penalización).

2) Estima el beneficio incremental 📐

Guía:
Beneficio incremental estimado = (Precio – Costo variable) × Unidades potenciales.

Si no conoces el margen por unidad, trabaja con un rango conservador y documenta el supuesto.

3) Suma costos evitables/beneficios perdidos ➕

Incluye solo lo que aplique:

4) Compara contra el costo de fondearte a tiempo ⚖️

Regla práctica: si Beneficio incremental + costos evitables > costo de fondeo estimado, la decisión de fondearte crea valor.
Mantén el análisis cualitativo si no tienes tasas/plazos. Si deseas cifras reales, solicita la información a tu proveedor de servicios financieros.

Para que el cálculo funcione sin inventar nada, ten a la mano:

Paso 1 – Oportunidad

Unidades potenciales (pzas, horas, servicios).
Tipo de beneficio (margen de venta / descuento de proveedor / penalización evitada / capacidad ociosa evitada).

Paso 2 – Beneficio incremental

Precio por unidad ($).
Costo variable por unidad ($) (materia prima, insumo directo, subcontrato variable).
Unidades potenciales.

Paso 3 – Costos evitables/perdidos (solo si aplican)

% de descuento de proveedor y base (normalmente el costo del insumo: costo variable × unidades).
Penalización o recargo ($) por incumplimiento/urgencia.
Costo de horas ociosas/capacidad subutilizada ($) estimado para el periodo.
Efecto comercial ($) si mediste probabilidad de pérdida de cliente/recompra.

Paso 4 – Costo de fondeo estimado

Costo total del fondeo ($) para el periodo de la oportunidad (intereses + comisiones + gastos).
Plazo (días) y monto financiado ($) para estimar el costo.

Contexto (supuesto de demostración): Pedido adicional de 1,000 pzas por entregar en 30–45 días. Requieres comprar insumo.

Entradas:

Precio unitario: $150
Costo variable unitario (insumo + mano de obra directa): $110
Unidades potenciales: 1,000
Descuento de proveedor disponible si compras hoy: 5% sobre el costo del insumo
Penalización por incumplimiento: $0 (no aplica en este caso)
Costo de horas ociosas evitadas: $8,000
Costo total de fondeo estimado para 60 días (intereses + comisiones): $9,800

Cálculo:

Beneficio incremental
Margen unitario = Precio – Costo variable = 150 – 110 = $40
Beneficio incremental = 40 × 1,000 = $40,000
Costos evitables/perdidos
Base de descuento = Costo variable total = 110 × 1,000 = $110,000
Descuento no tomado = 5% × 110,000 = $5,500
Horas ociosas evitadas = $8,000
Penalización = $0
Total evitables = 5,500 + 8,000 + 0 = $13,500
Comparación
Beneficio incremental + evitables = 40,000 + 13,500 = $53,500
Costo de fondeo estimado = $9,800
Resultado: 53,500 > 9,800 ⇒conviene fondearte.
Umbral de indiferencia (break‑even)
Costo de fondeo máximo admisible ≈ Beneficio incremental + evitables = $53,500.
Si el costo de fondeo proyectado supera ese valor, no conviene.

Nota: Son supuestos didácticos para ilustrar el marco. Sustituye las cifras por tus datos reales.

Comercio (estacional): pierdes 4–7% de descuento por pronto pago → margen comprimido y quiebre de stock en pico.
Manufactura (pedido grande): sin insumo oportuno → rechazas la orden y arriesgas relación a largo plazo.
Servicios (turnaround corto): sin capital para subcontratar → incumples Acuerdo de Srevicio, pagas penalización y baja la satisfacción del cliente.

Marca 3 o más y evalúa fondearte:

Backorders o rechazos de cotización al alza.
Descuentos de proveedor no tomados en los últimos 90 días.
Lead times (Plazos de entrega) extendidos por falta de insumo/persona clave.
Picos de demanda detectados sin capacidad de financiarlos.
CAPEX menor pospuesto que destraba un cuello de botella.

Prepara una “línea de reacción”: estados financieros recientes, CxC/CxP, historial de ventas, órdenes de compra/facturas vigentes.
Define umbrales internos: “si Beneficio > X y Fondeo < Y, aprobamos en Z horas”.
Establece responsables y SLAs internos para responder en horas, no semanas.